流動資產(chǎn)管理總結(jié)ppt課件

《流動資產(chǎn)管理總結(jié)ppt課件》由會員分享，可在線閱讀，更多相關《流動資產(chǎn)管理總結(jié)ppt課件（76頁珍藏版）》請在裝配圖網(wǎng)上搜索。

【案例導讀】,時代電腦公司是1980年成立的，由起初只有幾十萬資金發(fā)展為擁有上億元資產(chǎn)的公司。但該公司過去為了擴大銷售，占領市場，一直采用比較寬松的信用政策，客戶拖欠的款項數(shù)額越來越大，時間越來越長，嚴重影響了資金的周轉(zhuǎn)循環(huán)，公司不得不依靠追加負債籌集資金。最近，主要貸款人開始不同意進一步擴大債務，所以公司經(jīng)理非常憂慮。從這里我們可以看出時代電腦公司在哪一塊的管理上出現(xiàn)了問題？你如是公司財務經(jīng)理該怎么辦？,1,財務管理,第三章 流動資產(chǎn)管理,第一節(jié) 流動資產(chǎn)管理概述,第二節(jié) 現(xiàn)金的管理,第三節(jié) 應收賬款的管理,第四節(jié) 存貨的管理,,中等職業(yè)教育國家規(guī)劃教材,2,,,財務管理,通過本章的學習，要使學生對流動資產(chǎn)及其管理的基本理論和方法有所了解，能夠了解流動資產(chǎn)的概念、特點及其分類方法；熟悉流動資產(chǎn)中現(xiàn)金、應收賬款和存貨等主要項目的功能與成本；掌握現(xiàn)金余額控制方法、應收賬款日常管理辦法，并能夠靈活運用這些方法解決具體問題。,中等職業(yè)教育國家規(guī)劃教材,3,二、流動資產(chǎn)的分類,第一節(jié) 流動資產(chǎn)管理概述,一、流動資產(chǎn)的概念和特點,財務管理第三章第一節(jié),4,一、流動資產(chǎn)的概念和特點,財務管理第三章第一節(jié),(一)流動資產(chǎn)的概念,流動資產(chǎn)是指可以在一年以內(nèi)或者超過一年的一個營業(yè)周期內(nèi)變現(xiàn)或運用的資產(chǎn)。包括現(xiàn)金、交易性金融資產(chǎn)（短期借款）、應收賬款、預付賬款和存貨等。,企業(yè)流動資產(chǎn)的多少可以反映出企業(yè)什么能力的強弱？,5,一、流動資產(chǎn)的概念和特點,財務管理第三章第一節(jié),(二)流動資產(chǎn)的特點,與其他長期資產(chǎn)比較，流動資產(chǎn)有以下特點：,6,舉例說明流動資產(chǎn)的特點,用10萬元購入材料，材料投入生產(chǎn)，生產(chǎn)出產(chǎn)品，產(chǎn)品出售后取得30萬元 企業(yè)持有30萬元的股票，為應急支付到期債務，可將這些股票變現(xiàn)用于償付債務。 羽絨服生產(chǎn)企業(yè)夏季的庫存商品的占用量要多，冬季則少。 企業(yè)將現(xiàn)金這種流動資產(chǎn)投入生產(chǎn)經(jīng)營，購入材料、生產(chǎn)、產(chǎn)出成品，銷售后形成應收賬款或直接收到現(xiàn)金，多種流動資產(chǎn)的形式并存或依次繼起。,周轉(zhuǎn)快的特點。,變現(xiàn)力強的特點。,占用數(shù)量的波動性。,占用形態(tài)的多樣性。,7,二、流動資產(chǎn)的分類,財務管理第三章第一節(jié),8,速動資產(chǎn),①庫存現(xiàn)金 ②其他貨幣資金 ③短期投資 ④應收賬款 ⑤其他應賬款 ⑥預付賬款 ⑦存貨（商品）,收益性資產(chǎn),非收益資產(chǎn),非速動資產(chǎn),① ② ③ ④ ⑤,⑥ ⑦,① ② ⑤ ⑥,③ ④ ⑦,對流動資產(chǎn)按照不同標準進行分類，主要是為了對流動資產(chǎn)進行更為有效的管理。 流動資產(chǎn)管理工作的重點就是要加速流動資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度，提高其利用效率。 為此，企業(yè)應加強現(xiàn)金管理、應收賬款管理和存貨管理等流動流動資產(chǎn)的管理。,小結(jié),9,二、現(xiàn)金余額的控制方法,第二節(jié) 現(xiàn)金的管理,一、現(xiàn)金管理的目的和有關規(guī)定,財務管理第三章第二節(jié),三、現(xiàn)金收支的日常管理,廣義的現(xiàn)金,10,一、現(xiàn)金管理的目的和有關規(guī)定,(一)現(xiàn)金管理的目的,財務管理第三章第二節(jié),現(xiàn)金管理的目的，就是將現(xiàn)金持有量降到最低限度，并能獲取最大的經(jīng)濟效益。,廣義的現(xiàn)金,11,一、現(xiàn)金管理的目的和有關規(guī)定,(二)現(xiàn)金管理的有關規(guī)定,財務管理第三章第二節(jié),廣義的現(xiàn)金,12,二、現(xiàn)金余額的控制方法,財務管理第三章第二節(jié),(一)現(xiàn)金成本,企業(yè)持有現(xiàn)金必然要發(fā)生一些相關成本，這些成本主要是持有成本、轉(zhuǎn)換成本和短缺成本，三者之和構(gòu)成了相關總成本。,1.什么是持有成本、轉(zhuǎn)換成本、短缺成本？ 2.它們與現(xiàn)金持有量的關系成正比還是反比？,13,二、現(xiàn)金余額的控制方法,財務管理第三章第二節(jié),(一)現(xiàn)金成本,王總公司現(xiàn)金收支狀況穩(wěn)定,全年的現(xiàn)金需要量200000元,當平時手頭寬裕時,王總會將其用于購買股票等有價證券進行投資,每次的交易費用等需400元,投資的收益率通常為10%,,假設王總持有下列這些款項，試分析現(xiàn)金成本的變化，及與現(xiàn)金持有量的關系？ （1）持有1萬元時，恰巧需購進7萬元的材料； （2）持有5萬元時，其中2萬元是閑置資金，而王總拿著這些錢未從事另外投資； （3）持有4萬元時，其中2萬元是閑置資金，王總將其購買了股票。 （4）除此之外還可能有哪些成本支出？,短缺成本,機會成本,轉(zhuǎn)換成本,管理成本,14,二、現(xiàn)金余額的控制方法,財務管理第三章第二節(jié),(二)最佳現(xiàn)金持有量的確定(常用方法介紹）,從現(xiàn)金周轉(zhuǎn)的角度出發(fā)，根據(jù)現(xiàn)金的周轉(zhuǎn)速度來確定最佳現(xiàn)金持有量的方法。,1.現(xiàn)金周轉(zhuǎn)模式,現(xiàn)金周轉(zhuǎn)速度取決于 現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期,請根據(jù)上圖寫出現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期的關系式,15,二、現(xiàn)金余額的控制方法,財務管理第三章第二節(jié),(二)最佳現(xiàn)金持有量的確定(常用方法介紹）,[例1] 某企業(yè)預計全年需用現(xiàn)金1 600萬元，預計的存貨周轉(zhuǎn)期為100天，應收賬款周轉(zhuǎn)期為50天，應付賬款周轉(zhuǎn)期為60天，試計算該企業(yè)的最佳現(xiàn)金持有量。 （1）試計算該企業(yè)的現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期； （2）試計算該企業(yè)的現(xiàn)金周轉(zhuǎn)率； （3）計算該企業(yè)的最佳現(xiàn)金持有量。,現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期＝100＋50－60＝90(天),現(xiàn)金周轉(zhuǎn)率＝360÷90＝4(次),最佳現(xiàn)金持有量＝1600÷4＝400(萬元),現(xiàn)金在一年中的周轉(zhuǎn)次數(shù),1.現(xiàn)金周轉(zhuǎn)模式,16,二、現(xiàn)金余額的控制方法,財務管理第三章第二節(jié),(二)最佳現(xiàn)金持有量的確定(常用方法介紹）,17,張總的公司預計全年需用現(xiàn)金20萬元，其公司預計從購入原材料到銷售產(chǎn)品的周期為90天，賒購期和賒銷期均為60天，請幫王總參謀一下他公司平時的最佳現(xiàn)金持有量應該是多少？ 現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期=90+60－60=90（天） 現(xiàn)金周轉(zhuǎn)率=360÷90=4（次） 最佳現(xiàn)金持有量=20÷4=5（萬元）,學以致用,18,二、現(xiàn)金余額的控制方法,財務管理第三章第二節(jié),(二)最佳現(xiàn)金持有量的確定(常用方法介紹）,可用存貨的經(jīng)濟批量模型來確定最佳現(xiàn)金持有量。在存貨模型中，只考慮現(xiàn)金的機會成本和轉(zhuǎn)換成本，而不考慮現(xiàn)金的管理費用和短缺成本。,,２.存貨模式,？找一找原因吧,19,溫故知新,20,二、現(xiàn)金余額的控制方法,財務管理第三章第二節(jié),(二)最佳現(xiàn)金持有量的確定,假設前提:(P63補充) （1）企業(yè)所需現(xiàn)金必須通過證券變現(xiàn)取得（即需知證券利率或報酬率以及每次固定性交易費用） （2）計劃期的現(xiàn)金需要量能夠加以預測； （3）現(xiàn)金支出必須均衡、穩(wěn)定，每當現(xiàn)金余額降至零時，均通過變現(xiàn)部分證券得以補足（不允許短缺）,現(xiàn)金總成本＝機會成本＋轉(zhuǎn)換成本,２.存貨模式,21,二、現(xiàn)金余額的控制方法,財務管理第三章第二節(jié),(二)最佳現(xiàn)金持有量的確定,２.存貨模式,22,最佳持有量,,,最低現(xiàn)金總成本,,二、現(xiàn)金余額的控制方法,(二)最佳現(xiàn)金持有量的確定,２.存貨模式,23,二、現(xiàn)金余額的控制方法,財務管理第三章第二節(jié),(二)最佳現(xiàn)金持有量的確定,,２.存貨模式,當“機會成本＝轉(zhuǎn)換成本”時，現(xiàn)金持有量最佳，現(xiàn)金總成本最低。,即：,24,二、現(xiàn)金余額的控制方法,財務管理第三章第二節(jié),(二)最佳現(xiàn)金持有量的確定,[例2] 某公司預計全年貨幣資金需要量為70 000元，每天資金支出量不變，貨幣資金與有價證券的轉(zhuǎn)換成本為每次140元，有價證券的年利息率為10%，試計算最佳現(xiàn)金持有量及最低現(xiàn)金總成本。,最低現(xiàn)金總成本：,解答：,２.存貨模式,25,學以致用,【資料】宏達公司預計全年需用支付現(xiàn)金800000元，企業(yè)有價證券投資的年收益率為8.5%，每筆證券買賣的交易費用為85元，企業(yè)現(xiàn)金支付固定不變。 要求：試運用存貨模式分析下列問題： ①通過上述資料，計算該企業(yè)最佳現(xiàn)金持有量為多少？ ②說明每隔多久進行一次現(xiàn)金轉(zhuǎn)換（1個月按30天計）？ ③分析轉(zhuǎn)換和持有現(xiàn)金的最低總成本為多少？,26,三、現(xiàn)金收支的日常管理,財務管理第三章第二節(jié),為了最大限度地提高現(xiàn)金使用效率，必須做好以下幾個方面的工作：,27,老張是一名退休圖書館管理員，最近開立了一家名為青年體育用品公司（QSP）的運動商店，由于老張的教育背景是是文學而不是商業(yè)，所以他雇用你為理財顧問，幫助他從事商店的現(xiàn)金管理。老張非常好學，所以他經(jīng)常請你回答很多關于現(xiàn)金管理的問題。他現(xiàn)在請你回答以下問題： （1）現(xiàn)金管理的目的是什么？ （2）公司為什么持有現(xiàn)金（動機或需求）？ （3）公司如何使現(xiàn)金流量同步？這樣做有什么好處？ （4）你已經(jīng)仔細查閱了商店的賬簿和銀行賬戶余額。其中，你發(fā)現(xiàn)QSP公司平均每天開出的支票額為10 000元，支票的結(jié)算時間大約為5天。另外，公司每天收到的支票額為10 000元，但將支票存入銀行并進行結(jié)算需要耽擱4天時間。公司的支付浮游量、收款浮游量和凈浮游量分別是多少？ （5）公司如何加快收款速度以及放慢支付速度？,課后作業(yè),28,椒江職業(yè)中專 黃艷,第三節(jié) 應收賬款的管理,第三章 流動資產(chǎn)管理,29,溫故知新,正比,反比,反比,不成比例,30,第三節(jié) 應收賬款的管理,財務管理第三章第三節(jié),案例討論,取消賒銷？ 我們辭職！,必須縮短收款期限 盡量現(xiàn)銷,31,第三節(jié) 應收賬款的管理,財務管理第三章第三節(jié),案例分析,為什么公司管理層考慮縮短賒銷的付款時間，盡量現(xiàn)銷，而銷售人員又極力反對呢？他們各自的理由是什么？,為什么客戶要求延長付款時間？你認為影響應收賬款水平的主要因素有哪些？,32,四、應收賬款信用政策的制定,財務管理第三章第三節(jié),信用政策是指企業(yè)基于對客戶資信情況的認定而給予客戶賒銷方面的優(yōu)惠。,(一)信用期限,(二)現(xiàn)金折扣政策,(三)信用標準,現(xiàn)公司考慮縮短賒銷的信用期限或改用現(xiàn)銷的方式，以減少企業(yè)持有應收賬款的成本。 這一決策是否真的對企業(yè)有利呢？,33,二、應收賬款信用政策的制定,財務管理第三章第三節(jié),(一)信用期限,是指企業(yè)在銷售商品時給予客戶付清全部款項的期限。,確定企業(yè)應收賬款信用期限的辦法： 將信用期限內(nèi)的邊際收益(銷售收入與變動成本的差額)與其邊際成本(相關的成本費用)比較，若邊際收益大于邊際成本，則延長信用期限的方案是合理的。,教材P65,34,二、應收賬款信用政策的制定,財務管理第三章第三節(jié),[例3] 臺州電器公司采用賒銷方式銷售，原信用條件為n/30，為了增加銷售而將信用條件改為n/60，仍按發(fā)票金額付款，并不給予折扣。 該企業(yè)投資要求的最低收益率為15%，其他有關數(shù)據(jù)如表3-1所示。試選擇對企業(yè)最有力的信用條件。,(一)信用期限,35,二、應收賬款信用政策的制定,財務管理第三章第三節(jié),(一)信用期限,企業(yè)決策思路,36,銷售的真諦,銷售是交出東西給對方 回款是換回東西給自己 銷售與回款合起來就叫交換 只交不換是傻子 只換不交是騙子 ——沒有回款的交易是殘缺不全的。,“銷售只有在收回貨款之后才算數(shù)，在此之前，與無償贈送沒有多大區(qū)別?！?37,課后作業(yè),《同步訓練》P42-P45 第三節(jié)（一）（二）,38,椒江職業(yè)中專 黃艷,本課到此結(jié)束!,39,二、應收賬款信用政策的制定,財務管理第三章第三節(jié),(二)現(xiàn)金折扣政策,現(xiàn)金折扣是企業(yè)為了使客戶盡早償付貨款，而在商品價格上所作的扣減。企業(yè)決定是否為客戶提供現(xiàn)金折扣，應將由于提供現(xiàn)金折扣減少資金占用所帶來的收益與現(xiàn)金折扣支出加以比較，若前者大于后者，則現(xiàn)金折扣政策可行?，F(xiàn)金折扣政策的內(nèi)容包括折扣率和折扣期限，通常的表示方法為：2/10、1/20、n/30。,40,二、應收賬款信用政策的制定,財務管理第三章第三節(jié),(二)現(xiàn)金折扣政策,[例4] 某企業(yè)全年商品銷售量為90 000件，每件售價為100元，均以賒銷方式銷售。根據(jù)歷史經(jīng)驗，如不采用現(xiàn)金折扣，平均收款期為40天，壞賬損失率為0.5%。為了加快賬款的回收，企業(yè)考慮給在10天內(nèi)付款的客戶以2%的折扣。估計在采用這一辦法后，全年客戶都會在折扣期內(nèi)付款，假定應收賬款的機會成本為20%。試分析企業(yè)提供現(xiàn)金折扣政策的可行性。,41,二、應收賬款信用政策的制定,財務管理第三章第三節(jié),(二)現(xiàn)金折扣政策,(1)現(xiàn)金折扣的支出：,現(xiàn)金折扣支出＝90 000×100×2%＝180 000(元),(2)應收賬款的機會成本減少：,(3)壞賬損失成本減少：,壞賬損失成本減少＝90 000×100×0.5%＝45 000(元),42,二、應收賬款信用政策的制定,財務管理第三章第三節(jié),(三)信用標準,信用標準是指客戶獲得企業(yè)商業(yè)信用所應具備的基本條件。一般以預計的壞賬損失率作為判斷標準。,43,二、應收賬款信用政策的制定,財務管理第三章第三節(jié),(三)信用標準,1.“5C”評價法,企業(yè)通常采用“5C”評價法對客戶信用質(zhì)量進行評價分析。,44,二、應收賬款信用政策的制定,財務管理第三章第三節(jié),(三)信用標準,2.客戶信用資料的獲取來源,45,三、應收賬款的日常管理,財務管理第三章第三節(jié),(一)調(diào)查客戶信用,信用調(diào)查是指收集和整理反映客戶信用狀況的有關資料的工作。企業(yè)通過直接調(diào)查和間接調(diào)查取得的前述有關方面的信用資料，建立數(shù)據(jù)庫，為信用評估打下良好的基礎。,46,三、應收賬款的日常管理,財務管理第三章第三節(jié),(二)評價客戶信用,企業(yè)可根據(jù)“5C”評價法，對客戶信用進行等級檔次劃分，也可結(jié)合其主要財務指標，評價客戶的信用水平。,1.三類九等 三類九等是將企業(yè)信用狀況分為AAA、AA、A、BBB、BB、B、CCC、CC、C九個信用等級，其中AAA為最優(yōu)等級，C為最低等級。 2.三級制 三級制是將即將企業(yè)信用情況分為AAA、AA、A三級。,47,三、應收賬款的日常管理,財務管理第三章第三節(jié),(三)催收應收賬款,對于逾期的應收賬款，企業(yè)一般通過制定相應的應收賬款政策加以控制。,48,三、應收賬款的日常管理,財務管理第三章第三節(jié),(三)催收應收賬款,常用的收賬方式有以下7種：,①定期向客戶寄發(fā)賬單。,②信函催收，信中說明客戶的逾期賬款，并要求付款。,③派人上門催款，由促成此筆業(yè)務的銷售人員上門拜訪，要求付款。,④對以后的銷貨采用預收貨款或者貨到立即付款方式結(jié)算。,⑤停止發(fā)貨直到客戶還清全部或大部分欠款為止。,⑥將客戶的逾期賬款委托收賬公司辦理。,⑦向有逾期賬款的客戶提起法律訴訟。,49,三、應收賬款的日常管理,財務管理第三章第三節(jié),(四)建立應收賬款壞賬準備金制度,企業(yè)會計制度規(guī)定，壞賬準備的計提方法和計提比例由企業(yè)自行確定。企業(yè)在計提準備時，必須把握好以下幾點：,50,三、應收賬款的日常管理,財務管理第三章第三節(jié),(四)建立應收賬款壞賬準備金制度,壞賬損失的核算方法有直接轉(zhuǎn)銷法和備抵法兩種。,51,三、應收賬款的日常管理,財務管理第三章第三節(jié),(四)建立應收賬款壞賬準備金制度,[例5] 某企業(yè)2013年應收賬款賬齡結(jié)構(gòu)如表3-2所示。,52,三、應收賬款的日常管理,財務管理第三章第三節(jié),(四)建立應收賬款壞賬準備金制度,該企業(yè)按如下標準提取應收賬款準備金：信用期內(nèi)，按該部分應收賬款余額的0.5%計提；逾期1個月以內(nèi)的，按該部分應收賬款的1%計提，逾期1個月至2個月的，按該部分應收賬款的2%計提，逾期2個月至3個月的，按該部分應收賬款的3%計提，逾期3個月以上的，按其的5%計提。則該企業(yè)計提的壞賬準備金的計算如下：,53,二、存貨的功能與成本,第四節(jié) 存貨的管理,一、存貨管理的目的與內(nèi)容,財務管理第三章第四節(jié),三、存貨的控制方法,54,存貨是指在生產(chǎn)經(jīng)營過程中為了生產(chǎn)和銷售而儲備的各種物資。主要包括企業(yè)的原材料、輔助材料、燃料、包裝物、低值易耗品、在產(chǎn)品、產(chǎn)成品等。,財務管理第三章第四節(jié),第四節(jié) 存貨的管理,55,一、存貨管理的目的與內(nèi)容,(一)存貨管理的目的,存貨的目的就是在充分發(fā)揮存貨作用的前提下，加速存貨周轉(zhuǎn)，不斷降低存貨成本，以最低的存貨成本保障企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的順利進行。,財務管理第三章第四節(jié),56,一、存貨管理的目的與內(nèi)容,(二)存貨管理的內(nèi)容,財務管理第三章第四節(jié),57,二、存貨的功能與成本,(一)存貨的功能,財務管理第三章第四節(jié),58,二、存貨的功能與成本,(二)存貨成本,財務管理第三章第四節(jié),59,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(一)ABC分類法,19世紀，意大利經(jīng)濟學家巴特雷首創(chuàng)了ABC分類法，現(xiàn)已廣泛應用于存貨管理。其目的在于使企業(yè)分清主次，突出重點，以提高存貨資金管理的整體水平。,存貨ABC分類管理就是將全部存貨按照一定的標準(單價遞減的順序)分成為A、B、C三大類，然后按照各類存貨的重要程度分別采取不同的方法進行管理。,60,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(一)ABC分類法,1.按單價遞減的順序?qū)Υ尕浄诸?61,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(一)ABC分類法,2.對各類存貨采用不同的管理方法,62,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(一)ABC分類法,[例6] 某企業(yè)共有20種原材料，共占用資金100 000元，按占用資金遞減順序排列后，將其分A、B、C三類，具體情況如表3-3所示。,63,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(一)ABC分類法,64,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(一)ABC分類法,將上述三類存貨的品種數(shù)量比重和占用金額比重的關系繪制成ABC分類控制圖，如圖3-2所示。,圖3-2 ABC分類控制圖,65,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(二)經(jīng)濟批量法,1.經(jīng)濟批量,存貨的經(jīng)濟批量又稱最佳經(jīng)濟批量，是使一定時期存貨總成本最小時的每批訂貨數(shù)量。經(jīng)濟批量法主要應用于外購材料和外購商品。,66,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(二)經(jīng)濟批量法,2.企業(yè)在進行經(jīng)濟批量決策時的假設條件,(1)存貨的流轉(zhuǎn)比較均衡；,(2)企業(yè)一定時期內(nèi)的存貨需求總量能準確預測；,(3)存貨價格穩(wěn)定，且不考慮商業(yè)折扣；,(4)無缺貨現(xiàn)象，即無缺貨成本；,(5)市場貨源充足，并能集中到貨；,(6)進貨日期完全由企業(yè)自行決定，并且采購不需時間；,(7)企業(yè)現(xiàn)金充足，不會因現(xiàn)金短缺而影響進貨。,67,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(二)經(jīng)濟批量法,3.經(jīng)濟批量決策時的存貨相關成本,存貨成本包括取得成本、儲存成本和缺貨成本，只有各項成本中的變動成本才是經(jīng)濟批量決策時的相關成本。相關成本僅包括變動的訂購費用和變動的儲存成本。只要這兩部分成本之和最小，就能保證存貨成本最小，相關總成本最小時的訂貨批量即為最佳經(jīng)濟批量。,68,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(二)經(jīng)濟批量法,4.最佳經(jīng)濟批量的計算,假設：Q為每次訂貨的批量，S為存貨年需要量，U為每次訂貨成本，P為單位儲存成本，存貨總成本為T ，C為單位采購價格，則：,69,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(二)經(jīng)濟批量法,4.最佳經(jīng)濟批量的計算,假設：Q為每次訂貨的批量，S為存貨年需要量，U為每次訂貨成本，P為單位儲存成本，存貨總成本為T ，C為單位采購價格，則：,70,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(二)經(jīng)濟批量法,[例7] 某企業(yè)每年耗用甲材料3600千克，每千克采購價格為200元，每次訂貨成本為24元，單位存貨成本為3元，試做出經(jīng)濟批量決策。,71,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(三)存貨儲存期控制法,1.存貨儲存期控制的意義,盡量縮短存貨儲存期，加速存貨周轉(zhuǎn)，以提高企業(yè)經(jīng)濟效益、降低企業(yè)經(jīng)營風險。,72,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(三)存貨儲存期控制法,2.存貨儲存期的計算,企業(yè)存貨的儲存成本分為固定儲存成本和變動儲存成本。前者與存貨儲存期的長短無直接關系(如進、銷貨時發(fā)生的費用)，后者則與存貨儲存期的長短有密切關系(如利息、保管費用)。它們與利潤之間的關系是：,73,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(三)存貨儲存期控制法,2.存貨儲存期的計算,上式中若目標利潤為零，表示企業(yè)購銷過程中不虧不盈，則：,74,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(三)存貨儲存期控制法,[例8] 某商品流通企業(yè)購進甲商品3 000件，單位進價(不含增值稅)為50元，單位售價為70元(不含增值稅)，經(jīng)銷該商品的固定成本為30 000元，銷售稅金及附加2 000元，每日變動儲存成本為200元，目標利潤為20 000元。該商品的保本、保利儲存期計算如下：,75,三、存貨的控制方法,財務管理第三章第四節(jié),(四)零庫存管理法,零庫存管理，是指供需在任何時候都相等時，即實現(xiàn)了零庫存。平衡存貨進、存、銷過程中形成的內(nèi)部供應和需求關系，是庫存管理的重要內(nèi)容。零庫存管理可以免去存貨儲備帶來的一系列問題，如倉庫建設、管理費用、存貨保管、裝卸搬運等費用以及存貨占用流動資金及庫存物的老化、損失、變質(zhì)等問題。,零庫存管理的基本原理是：企業(yè)采購、生產(chǎn)、銷售形成連續(xù)同步運行過程；消除企業(yè)內(nèi)部等待和準備的情況，以及由此帶來的所有浪費；制定一份高度協(xié)調(diào)、完整的存貨供需計劃；與供應商形成緊密關系，只有在使用前才要求供應商供貨；實現(xiàn)電子數(shù)據(jù)實時互換等。,76,